Hipotek terbalik bisa menjadi alat keuangan yang ampuh. Namun hal ini sering kali diabaikan, salah satunya karena membalikkan hipotek tidak selalu mudah dimengerti.
Pinjaman ini memungkinkan pemilik rumah yang lebih tua untuk meminjam terhadap ekuitas rumah mereka. Namun tidak seperti pinjaman tradisional, Anda tidak perlu melakukan pembayaran hipotek bulanan saat mengambil hipotek terbalik. Sebaliknya, Anda mendapatkan dari pemberi pinjaman yang biasanya tidak perlu dilunasi sampai Anda meninggalkan rumah.
“Saya pikir hipotek terbalik, seperti kebanyakan produk keuangan, bisa sangat cocok untuk situasi yang tepat, namun juga bisa sangat buruk jika disalahgunakan,” kata Lucas Wennersten, penasihat keuangan dan pendiri Manajemen Kekayaan Paralel ke-49.
Hal ini terutama berlaku dalam hal bagaimana Anda akan menerima hasil pinjaman hipotek terbalik: sebagai sekaligus, jalur kredit, pembayaran bulanan, atau kombinasi ketiganya. Kami akan membantu Anda memahami cara kerja setiap opsi dan implikasinya terhadap perencanaan keuangan jangka panjang, sehingga Anda dapat membuat keputusan terbaik untuk keluarga Anda.
Lump sum: Sekaligus
Kelebihan
- Suku bunga tetap
- Pencairan pinjaman sederhana dan satu kali
- Jumlah besar di muka untuk mendanai pengeluaran besar
Kontra
- Tidak bisa meminjam lagi nanti
- Potensi pembayaran yang lebih kecil
- Risiko lebih tinggi atas dana pinjaman yang tidak dapat digunakan lagi
- Lebih banyak godaan untuk membelanjakan uang dengan tidak bijaksana
- Berpotensi memengaruhi kelayakan untuk mendapatkan manfaat yang telah teruji kemampuannya
- Biaya bunga yang lebih tinggi mengikis ekuitas rumah lebih cepat
Opsi pembayaran paling sederhana untuk hipotek terbalik adalah sekaligus, cocok untuk pengeluaran satu kali yang besar seperti tagihan medis yang besar dan renovasi rumah yang signifikan. Banyak peminjam menyukai kemudahan menerima semua uang tunai sekaligus. Namun, hal ini bisa berisiko bagi mereka yang berencana tinggal di rumah dalam jangka panjang dan tidak memiliki tabungan pensiun yang kuat untuk dijadikan sandaran.
“Umumnya, tunjangan sekaligus diperuntukkan bagi orang-orang yang memiliki pendapatan lain,” kata Wennersten. “Mereka tidak terlalu khawatir akan kehabisan uang dalam jangka panjang, atau mungkin mereka memperkirakan biaya hidup mereka akan turun di masa depan.”
Itu karena pembayaran sekaligus merupakan kesepakatan yang sudah selesai. Hal ini bisa menjadi masalah jika Anda berusia lebih muda dan mungkin perlu berinvestasi lagi dalam ekuitas rumah di masa mendatang. Sebagian besar hipotek terbalik saat ini adalah Hipotek Konversi Ekuitas Rumah (HECM), yang merupakan pinjaman yang diasuransikan secara federal. Peraturan federal saat ini membatasi peminjam hanya 60% dari potensi jumlah pinjaman mereka selama tahun pertama. Jika Anda memilih opsi pembayaran lain dengan HECM, Anda berpotensi mengakses lebih banyak uang di kemudian hari. Namun karena pembayaran sekaligus merupakan kesepakatan satu kali saja, pintu itu tidak terbuka bagi Anda. (Atau, beberapa pemilik rumah mungkin dapat mengambil hipotek terbalik berpemilik. Ini tidak diatur oleh Administrasi Perumahan Federal, tetapi mereka mungkin menawarkan persyaratan yang lebih fleksibel.)
Selain itu, dengan mengambil jumlah yang lebih besar di muka, Anda memiliki saldo pinjaman awal yang lebih tinggi, yang berarti biaya bunga Anda dapat bertambah lebih cepat dibandingkan jika Anda hanya mengambil jumlah yang lebih kecil dari waktu ke waktu. Bahkan di a tarif tetaphal ini dapat menguras ekuitas rumah Anda lebih cepat dan menyisakan lebih sedikit untuk kemudian hari, seperti jika Anda ingin menjual rumah atau mewariskannya kepada ahli waris. Dan jika Anda tidak menghabiskan seluruh dana Anda sebelum mengajukan permohonan tunjangan seperti Medicaid, yang memerlukan aset $2.000 atau kurang di sebagian besar negara bagian, Anda mungkin tidak memenuhi syarat untuk program tersebut.
Jalur kredit: Gunakan sesuai kebutuhan Anda
Kelebihan
- Anda dapat membayar kembali dana pinjaman kapan saja, lalu ketuk kembali batas kredit.
- Porsi batas kredit yang belum dimanfaatkan akan bertambah seiring berjalannya waktu
- Tidak dapat dibatalkan atau dikurangi selama kondisi pasar buruk
Kontra
- Suku bunga variabel
- Batas kredit berhenti bertambah jika Anda memaksimalkannya
- Waktu pemrosesan hingga satu minggu untuk menerima dana
Jalur kredit hipotek terbalik menawarkan lebih banyak fleksibilitas untuk mengelola jumlah dan biaya pinjaman Anda. Anda dapat meminjam sedikit sekarang dan membiarkan pintu terbuka untuk meminjam lebih banyak lagi nanti, jika Anda membutuhkannya. Selain itu, tidak seperti jalur kredit ekuitas rumah tradisional, pemberi pinjaman tidak dapat membatasi jalur kredit hipotek terbalik Anda selama krisis ekonomi. “Terkadang orang menggunakan jalur kredit sebagai miliknya dana daruratkata Wennersten.
Dengan hipotek terbalik yang diasuransikan secara federal, Anda masih tunduk pada batas pinjaman 60% selama tahun pertama, meskipun Anda memiliki opsi untuk memanfaatkan batas itu lagi setelah 12 bulan pertama. Selain itu, batas kredit Anda yang tersedia sebenarnya akan bertambah seiring berjalannya waktu, seperti halnya batas kredit yang dapat meningkat pada kartu kredit. Faktanya, karena pertumbuhan otomatis ini tertanam dalam opsi pembayaran hipotek terbalik ini, beberapa ahli merekomendasikan membuka jalur kredit lebih awal di masa pensiun bahkan jika Anda tidak berencana untuk memasuki masa pensiun selama bertahun-tahun. Kendalanya adalah pertumbuhan terhenti jika Anda memaksimalkan batas kredit, sebuah kemungkinan nyata bagi para pensiunan yang kekurangan uang.
Oleh karena itu, Wennersten merekomendasikannya dalam keadaan tertentu. “Menurut saya, baik pembayaran sekaligus maupun jalur kredit lebih baik bagi mereka yang memilikinya bentuk pendapatan lainnyadi mana mereka tidak akan bergantung pada hipotek terbalik secara khusus untuk mendukung gaya hidup mereka.”
Angsuran Bulanan: Rumah Anda membayar Anda
Kelebihan
- Lebih sedikit risiko dana pinjaman tidak dapat bertahan lama
- Pembayaran bulanan tetap (jangka waktu atau tenor)
Kontra
- Suku bunga variabel
- Pembayaran bulanan kecil
- Tidak tersedia untuk hipotek berpemilik
Anda telah melakukan pembayaran bulanan atas rumah Anda dari waktu ke waktu, dan dengan opsi pendanaan ini, rumah Anda dapat melakukan hal yang sama — kepada Anda. “Saat itulah saya paling sering melihat hipotek terbalik,” kata Wennersten, “ketika orang-orang berada dalam situasi di mana mereka membutuhkan lebih banyak pendapatan.”
Lagi pula, rata-rata Gaji Jaminan Sosial adalah sekitar $2.000 — tidak jauh lebih tinggi dari tingkat kemiskinan federal, yaitu $1.304. Terkadang Anda hanya memerlukan sedikit arus kas ekstra, di situlah opsi pembayaran bulanan untuk hipotek terbalik bisa berguna.
Seperti opsi pembayaran lainnya, jumlah persisnya Anda bisa mendapatkan dengan hipotek terbalik bergantung pada beberapa hal, seperti usia Anda atau pasangan Anda (jika lebih muda), nilai rumah Anda, dan berapa banyak ekuitas yang Anda miliki. Jika Anda memilih pembayaran bulanan, itu juga bergantung pada cara Anda ingin menyiapkannya. Jika Anda memilih pembayaran berjangkaAnda akan menerimanya untuk jangka waktu tertentu, misalnya lima atau 10 tahun. Namun Anda berpotensi menerima jumlah yang lebih besar. Ini bisa berguna jika, misalnya, Anda tahu Anda akan pindah di masa depan.
Jika Anda memilih pembayaran tenorAnda akan menerima pembayaran bulanan selama Anda tinggal di rumah dan memenuhi kewajiban pinjaman Anda (termasuk asuransi rumah, pajak properti, dan pemeliharaan rumah). “Itu biasanya akan menjadi opsi pembayaran terendah, tapi juga paling aman,” kata Wennersten. “Kamu akan terus mendapatkan sesuatu seumur hidup.” Ini mungkin tidak mencakup seluruh biaya hidup Anda, namun ini bisa menjadi cara yang baik untuk membayar biaya pensiun yang relatif stabil dan diharapkan, seperti pajak properti, utilitas, atau obat-obatan.
Opsi pembayaran hipotek terbalik yang dipadukan dan dipadankan
Ketika memilih opsi pembayaran hipotek terbalik yang tepat, ini tidak harus berupa pendekatan semua atau tidak sama sekali. Anda dapat memadupadankan opsi pembayaran yang berbeda.
Jika Anda ingin meningkatkan rumah Anda menjadi rumah bagi pengurus yang tinggal di dalam, misalnya, Anda dapat mengambil sebagian dari hipotek terbalik Anda sebagai pembayaran sekaligus dengan suku bunga tetap, dan membiarkan sisanya tetap terbuka sebagai jalur kredit untuk digunakan sesuai kebutuhan.
Jelas sekali, ini adalah pendekatan yang lebih maju, dan ini menyoroti pentingnya melakukan uji tuntas dan memahami keuangan Anda sebelum memilih paket pembayaran. Meskipun demikian, biasanya Anda dapat mengubah metode pembayaran jika pada akhirnya Anda memutuskan metode pembayaran lain yang lebih sesuai. Seperti kebanyakan keputusan keuangan besar, sebaiknya bicarakan dengan profesional sebelum Anda mengambil hipotek terbalik atau membuat perubahan pada pembayaran Anda.
“Masyarakat hanya perlu berhati-hati,” kata Wennersten. “Bekerjasamalah dengan penasihat keuangan tepercaya. Pastikan Anda terdidik tentang apa yang Anda lakukan dan produk yang Anda beli.”
Lebih banyak dari Uang:
5 Mitos Umum Hipotek Terbalik, Dibantah
Haruskah Anda Menggunakan Hipotek Terbalik untuk Mendanai Pensiun Anda? Inilah Saatnya Masuk Akal
5 Cara Menggunakan Rumah Anda untuk Membantu Membayar Pensiun
